.png){kind=small}
BizPage
נוכחות דיגיטלית לעסק שלך
מדור פיננסים | קרן השתלמות
כך אתם מפסידים מאות אלפי שקלים דווקא במוצר הפטור ממס: הטעות הנפוצה בקרן ההשתלמות
⏰ 3 דקות קריאה | מדור תכנון פיננסי
קרן השתלמות היא המוצר הפיננסי היחיד בישראל שבו כל הרווחים שלכם פטורים לחלוטין ממס רווחי הון. במקום לשלם למדינה 25% מס על הרווחים שלכם, כל הכסף נשאר אצלכם בכיס.
למרות זאת, רוב הישראלים משאירים את הכסף במסלולי ברירת מחדל שלא מותאמים להם, ועושים בדרך טעויות אסטרטגיות קריטיות - כמו משיכה מוקדמת של הכסף או ניהול לא נכון של סדר המשיכות. הטעויות האלו עולות לחוסכים סכומי כסף עצומים. אם לא בחרתם באופן מודע ומקצועי איפה ואיך הכסף שלכם מנוהל - אתם פשוט משאירים כסף על הרצפה. והרבה ממנו.
איפה אתם מפסידים כסף?
4 בדיקות חובה בקרן ההשתלמות:
1. מלכודת השכירים: "יש לי קרן מהעבודה"
רוב השכירים בטוחים שהם מסודרים כי המעסיק פתח להם קופה. אבל כאן תפקידו מסתיים. האחריות על מקסום הכסף היא שלכם. אם לא בדקתם את הקרן מאז שהצטרפתם אליה, הכסף שלכם כנראה "ישן" במסלול ברירת מחדל שלא מותאם לגיל שלכם, ובגוף שלא בהכרח מציג את הביצועים המובילים בשוק.
מעבר אקטיבי לגוף מוביל והתאמת מסלול השקעה אישי יכולים לייצר לכם תוספת של עשרות ומאות אלפי שקלים בנטו - מאותן הפקדות בדיוק!
דוגמה:
נניח שיש לכם היום 100,000 ₪ בקרן ההשתלמות ואתם לא מפקידים שקל נוסף, הנה מה שיקרה לכסף שלכם בעוד 15 שנים, בהתאם לסוג מסלול ההשקעה שתבחרו:
צמיחת סכום של 100,000 ₪ בעוד 15 שנים*
הנה הפער שנוצר, בהתאם לנתוני התשואה השנתית הממוצעת:
בתשואה של 4% ◄ הכסף יגדל לכ- 180,000 ₪
בתשואה של 6% ◄ הכסף יצמח לכ- 240,000 ₪
בתשואה של 10% ◄ הכסף יזנק לכ- 420,000 ₪
אותו סכום התחלתי, אותן 15 שנים. במסלול הראשון הכסף שלכם בקושי הכפיל את עצמו, ובמסלול השלישי? הוא צמח ביותר מפי 4 מהסכום המקורי - וכל הרווח הזה פטור ממס רווחי הון.
2. פספוס העצמאים: המתנה שהמדינה נותנת ואתם לא לוקחים
עצמאי שלא מפקיד לקרן השתלמות עד התקרה השנתית (20,566 ₪ נכון לשנת 2026) פשוט זורק כסף לפח. זו הדרך החוקית היחידה לייצר רווחים פטורים ממס בשוק ההון, ובמקביל ליהנות מהוצאה מוכרת שמפחיתה את תשלום מס ההכנסה השוטף של העסק.
3. חוק המינוף: אסטרטגיית המימון של החוסכים החכמים
עומדים בפני הוצאה גדולה כמו שיפוץ הבית, או שזיהיתם הזדמנות להשקעה כלשהי? הטעות האוטומטית היא לרוץ לבנק לקחת הלוואה בריבית מופרזת, או גרוע מכך - לשבור את הקרן לפני הזמן ולפגוע בחיסכון.
חוסכים חכמים משתמשים במינוף: הם לוקחים הלוואה כנגד קרן ההשתלמות בריבית נמוכה משמעותית מהבנק, הכסף המקורי שלכם נשאר בפנים, ממשיך לצבור תשואה וליהנות מפטור ממס - בזמן שאתם מתקדמים עם התוכניות שלכם באמצעות כסף זול.
4. אסטרטגיית אי-המשיכה: הקרן הגיעה לנזילות? אל תגעו!
חוק ברזל בתכנון פיננסי קובע: קרן השתלמות מושכים אחרונה. ברגע שמשכתם את הכסף לחשבון העובר ושב, איבדתם את הטבת המס הזו לנצח. מכל אפיק השקעה אחר שתפתחו מאותו רגע, המדינה תגזור 25% מהרווחים שלכם.
השורה התחתונה:
פאסיביות וחוסר תכנון עולים ביוקר
״ביום-יום שלי אני פוגשת חוסכים שמפסידים עשרות ומאות אלפי שקלים, רק בגלל שאף אחד לא לימד אותם את סדר הפעולות הנכון.״
כך אומרת שירן חזי-מסי, מתכננת פנסיונית ופיננסית, עם ניסיון של מעל 15 שנים.
״הם ממהרים למשוך את הקרן ברגע שהיא נזילה במקום להשאיר אותה לסוף, ופוגעים בחיסכון הכי יעיל שיש להם. אינטואיטיבית, המוח שלנו לא בנוי לתפוס את אפקט הריבית דריבית, ואת הזינוק המטורף שהכסף עושה דווקא בשנים שבהן הוא נשאר בפנים. בדיקה אקטיבית והתאמה של המסלול מאפשרות למנוע הצמיחה של הכסף שלכם להמשיך לעבוד במקסימום, ומחזירות את הכסף אליכם לכיס."
*הבהרה: המידע המוצג בכתבה זו מוגש כמידע כללי, אינפורמטיבי ולצרכי העשרה בלבד. אין לראות באמור, כולו או חלקו, משום ייעוץ פנסיוני, שיווק פנסיוני או ייעוץ השקעות, ואינו מהווה תחליף לייעוץ או שיווק מקצועי המותאם אישית למאפיינים, לצרכים וליעדים של כל אדם. אין באמור משום המלצה או קריאה לביצוע פעולה כלשהי. החישוב בדוגמה המספרית מבוסס על ריבית דריבית שנתית מקורבת לצרכי המחשה בלבד, וביצועי העבר אינם מבטיחים תשואה בעתיד. מתן הלוואות, תשואות וביצועים כפופים לאישור החברות המנהלות, לתנאי הפוליסה/התקנון ולביצועי השוק בפועל.